索菲亚(002572)：每股净资产 5.57元，每股净利润 1.04元，历史净利润年均增长 45.41%，预估未来三年净利润年均增长 10.64%，更多数据见：索菲亚002572核心经营数据 索菲亚的当前股价 17.72元，市盈率 16.38，未来三年的估值假设和预期收益率如下：15倍PE，预期收益率 19.23%；20倍PE，预期收益率 58.98%；25倍PE，预期收益率 98.72%；30倍PE，预期收益率 138.47%。 对于$索菲亚(SZ002572)$ 前天发布的新品牌米兰纳~ 就让我顿时感觉到现在对于一线的全屋定制厂商都已经开始有了自己的子品牌，就像像一个成年人一样都有了自己的孩子。 对于像志邦家居金牌橱柜这些二线企业就仿佛现在已经是有了自己的女朋友，但是还没有结婚，还没有小孩，还没有真正属于自己的子品牌。 其实从战略上来讲，索菲亚还是慢了一拍，比相较于$欧派家居(SH603833)$ 的欧珀丽还是慢了一拍。 2021年在内部目标实现百亿营收的基础上，还推出了自己的子品牌，米兰纳全屋定制 从本人是一个生意人的角度来讲，我卖一个品牌也是卖，两个品牌也是卖。和这些经销商一样，有的经销商可能会同时代理多个品牌，因为不同的消费者他肯定有不同的这个需求，有不同的选择权，对于这个品牌的认知也有不同的理解，所以说对于这个大的企业多品牌战略，我个人感觉还是可以支持的，就像自己之前做生意一样，多个品牌的东西会有多个品牌的买家，如果你只做单一的品牌就有一种局限性，像索菲亚这种重资产的企业，它的生产线如果不生产就代表着是浪费在闲置，就是代表着利润的在确实在亏损，如果说能把产能的利用率提上来这一点，就能不浪费生产线，生产线一直在生产，同时资产的利用率也会大大提高。 从资本的角度讲，一天雇用一个工人，他干一天生产一件也是一天的工资，如果我一天让它满负荷生产也是一天的工资，最多的就是我要对机器增加保养，要保证机器的正常运行。经销商层面来说，我相当于完全复制于索菲亚目前的各种营销之类的！ 其实对于这个子品牌，我就感觉好像可以加倍复制一样。他就好像一条生产线相当于我变相建设了另一条生产线。生产的产品理论上讲还是一样的，只不过定位上有区别，它的品牌以及名称有区别。 林子大了什么鸟都有。同样林子大，每个人的爱好需求不一样。 对于索菲亚发瞄准了这个小镇青年。这一点我非常支持，因为本人老家也是在小县级市，其实往往小县级市的人因为房价的可能稍微比一线城市便宜一点，然后小县级市的人更多的会享受生活，如果他不会享受生活的话，他可能会去北上广深去拼搏，不会至于在小县城里去安稳的上一个班，所以说他会更注重于这个品牌以及家装，对于同样的价格，我肯定会选择大品牌的子品牌，不会选择当地的小工厂，这个是非常肯定的，索菲亚这个子品牌定义的，就是把这些零散的小作坊小厂商给取代掉，然后让子品牌冠拥有索菲亚主品牌的这种生产线以及品牌能力，还有一些服务之类的，让小品牌消失。 这一次过年回到老家就会发现真的是楼盘四起，各个地方都在盖楼盘，而且有很多的楼盘。 我当时走过这些楼盘时候，我就在想，盖这么多楼盘，未来得需要多少橱柜，多少衣柜，多少的榻榻米，多少的各种柜子。 而且从这方面来讲，家装行业真的是一个非常大的市场，尽管现在房地产的调控，但是仍然改变不了，像欧派索菲亚这一些一线品牌，目前才百亿多的营收，所以说成长的潜力非常大。 从一些接头来看，现在全屋定制真的是全面普及化，个个都是都是全屋定制，大家都是全屋的定制就没有说不是定制的，所以说在年初的时候，索菲亚将赛道切换为柜类定制专家，区别于全屋定制，我认为这一点是非常正确的。 这是当年十几的时候，当时因为老家里要装修，去逛当地的家具工厂，当时拍的照片或许我会专门写一个帖子，就是关于这个装修以及家具各方面的这种个人体会感。 其实越来越发现对于这个股票投资或者说投资来说，真的是一个持续跟踪的过程，也是持续伴随着企业成长的过程。 就拿索菲亚来说，在2014年之前一直是一家衣柜定制企业。到2014年牵手法国的司米橱柜以后，于是有了橱柜。 这就是一个案例，如果索菲亚不做橱柜。那现在接近8个亿的营收也是没有的，就和索菲亚如果不做这个子品牌，也是会相当于消失一个隐藏的利润增长点。 2021年索菲亚内部的目标是营收100亿。这也是一个历史性的成长点。 持续跟踪一家企业，看着他一路发展，就和伴随着咱们人生的成长一样。 啊，人生的第1个100万，你什么时候才能到来呢？我真的非常期待。其实也特别想索菲亚的今年的业绩能够再次戴维斯双击然后我的人生一百万的到来 就目前来看我会一直持有索菲亚，一直等到他今年的分红，在这期间我每个月会拿出不少于8000块的资金增持。所以索菲亚的朋友也不要孤单，我会一直增持的，只要我有钱我就会增持。 写于2021年3月2号，今天晚上还要上夜班。。熬吧，熬出一个未来，致敬95后！ 作者：Smart发烧友原文链接：https://xueqiu.com/1602032168/173254809 转载请注明：www.51xianjinliu.com » 2021年助力100亿营收的索菲亚子品牌米兰纳 喜欢 (0)or分享 (0)
