东阿阿胶(000423)：每股净资产 15.07元，每股净利润 0.68元，历史净利润年均增长 9.08%，预估未来三年净利润年均增长 45.58%，更多数据见：东阿阿胶000423核心经营数据 东阿阿胶的当前股价 32.39元，市盈率 35.36，未来三年的估值假设和预期收益率如下：15倍PE，预期收益率 -2.84%；20倍PE，预期收益率 29.55%；25倍PE，预期收益率 61.94%；30倍PE，预期收益率 94.32%。 $海天味业(SH603288)$ $千禾味业(SH603027)$ $腾讯控股(00700)$ 广誉远 同仁堂 片仔癀 东阿阿胶10年间，从80元一斤涨到3000元，足足涨了37.5倍，然后降价30%，也就是999的价格下，依然保持了一年40亿的营收，对应一人消费2000元，就是200万铁杆粉丝！ 涨幅37.5倍是什么意思？相当于上海的房价从1000元一平涨到37500元，然后降价到26000依然能卖掉，也就是东阿阿胶这200万消费者跟上海房价一样硬！炒作的时候也许会暂时离开，但是只要价格回归理性 马上就会跟着回归！ 这200万消费者 为什么这么顽固呢？第一，传承，很多母亲会告诉女儿吃点阿胶，而且母亲会带头一直吃。第二，女性需要，女生到了冬天都会手冷，脚冷，再加上姨妈痛，这时候生活条件再好都没用！（生活条件好了，营养富余，不用吃阿胶了都是脑残思维）低端的就吃止痛药，这有副作用，高端的就会吃点阿胶，事实证明大多数都有用！ 再一个，论广告的重要性！去年21年，东阿阿胶的广告费投入是多少？6000万！远远低于正常年份的广告费，东阿阿胶不属于必须消费品，而且大家印象是冬天才吃，所以你不投放广告，很难有增量，你投放了广告，一定能有增量，因为东阿阿胶在广大女性里的口碑还是很好的，下图一个视频，就能勾起好多人买一块阿胶给母亲。刚好今年70周年东阿水巡回，广告费用也是开始加大投入的一年。 今年假如不被炒作，我觉得三四季度的业绩也应该有所恢复，市值站稳300亿没问题，假如渠道库存过低，被游资利用起来炒作，可能上800亿，我感觉今年这个冬天阿胶不会平静 最后再有一个想法，我想比如朱元璋从一个农民做到明朝开国皇帝，第一，要有过硬的本事，第二，真的是要有神运气，比他厉害的人很多，但是运气没他好，最后还是他做到了皇上！ 回归阿胶，阿胶传承3000年，其实能传承几千年的东西很多，比阿胶好的也有很多，但是最知名的就这几样，安宫牛黄丸，片仔癀，东阿阿胶，云南白药，所以我觉得东阿阿胶除了它有硬实力，它的运气也是属于神运气！ 第一，碰到了刘维志，碰到了秦玉峰，没有他两，东阿阿胶不可能到今天能家喻户晓，第二，暴雷的时间刚好是18年底，而不是让他继续膨胀到19年底，18年年底开始要暴雷了，所以整个19年就开始收缩补救了，假如到19年底再暴雷，20年再加一个疫情，东阿阿胶绝对雪上加霜 被st也有可能！ 再一个好运气，今年刚好是东阿阿胶转折的关键年，上半年控货控价，下半年史无前例的广告投入，70城座城市巡回，刚好这个冬天也是疫情的关键时间，国外已经完全放开了，国内就等20大开完会后怎么定性新冠疫情防控，假如归为乙类传染病管理 那明年就是大恢复了！ 最后一个好运！ 今年冬天非常有可能是极端寒冬，这会加大对阿胶的需求，这就是属于东阿阿胶的神运气，能传承3000年，需要实力＋绝对的运气，运气稍微不好 传承就会中断，阿胶就沦为平庸了，就像朱元璋一样，就算能力再强，从农民一路到皇上的过程中，只要哪次运气不好死在战场上 就中断了！ 作者：吕宋投资lk66原文链接：https://xueqiu.com/5518125829/232227115 转载请注明：www.51xianjinliu.com » 论东阿阿胶的基本盘 喜欢 (0)or分享 (0)
