比亚迪(002594):每股净资产 19.22元,每股净利润 0.93元,历史净利润年均增长 18.34%,预估未来三年净利润年均增长 2.63%,更多数据见:比亚迪002594核心经营数据 比亚迪的当前股价 53.03元,市盈率 51.17,未来三年的估值假设和预期收益率如下:15倍PE,预期收益率 -71.56%;20倍PE,预期收益率 -62.08%;25倍PE,预期收益率 -52.61%;30倍PE,预期收益率 -43.13%。 从长线配置而言,手上的资金不急着使用的,纯粹用于投资,那么,新能源三剑客,持有十年,是能跑赢任何通涨的。 并且,三剑客都是成长股。 最看好的是宁德时代。因为它是锂电池的全球龙头,而不仅仅是中国龙头。锂电池的技术路线,都是人走出来的,即使以后出了新技术,宁德时代也应该能及时调整和跟进。 其次是隆基,光伏中国龙头,是不是世界龙头我目前没有掌握资料,但是中国光伏全球第一,隆基成为全球光伏龙头未来可期。光伏是一个未来高成长的行业,几乎是要取代石油能源的革命性行业,与时代一起成长,假如隆基不能,其他的标的概率更低。 最后,比亚迪作为A股新能源汽车龙头的地位是暂时没有争议的,但是全球龙头地位已经毫无争议的是特斯拉。另外,还有蔚来理想小鹏新势力,其江湖地位其实就是争第二,所以不如宁德隆基。其次,比亚迪主业太多,手机代工居然占比营收几乎一半,这会分散经营者精力,其亮点是电池业务是国内第二,这可以加分,所以,单独把能车和电池作为未来的主业看待,比亚迪也具有一定的想象力和成长性。另外一个亮点就是新能源客车,是个具有竞争性的行业,比亚迪毫无疑问具有国际领导力,这是一个很好的赛道。但是比亚迪最大的槽点就是传统车居然没有放弃,依然在坚守,这就是最大的问题,所以最近继续出了混动,还说混动结合了能车和电车的优点,这就有点开倒车的嫌疑,这也是丰田大众迟早要被特斯拉干掉的根本原因,传统汽车最大的问题不是新能源车没有发展好,而是传统车发展太好了,不愿意改变,还要找各种借口去贬低新能源车。 新事物的出现,就是为了淘汰旧事物。 不管你如何强词夺理,说得多么有道理。最后都要被干掉。 比亚迪,如果能把手机代工分拆出去,把半导体分拆出去,专注能车和锂电池,将会有更多的资源和精力聚焦主业。 另外,其最重要的,应该做强锂电池,并且开放市场,让刀片电池成为抗衡宁德时代的利器,刀片电池,具有很大的技术优势与宁德时代二分天下。比亚迪作为控股集团,控股比亚迪新能源汽车公司,比亚迪动力电池公司,比亚迪车用半导体公司,直接卖掉手机业务,或者轻度控股手机业务,会比较符合公司发展战略。 比亚迪专于技术,而轻于营销,不过,最近,王总亲自宣传汉汽车是个很好的现象。 蔚来等新势力,技术是不如比亚迪的,但是他们的营销做的更好,设计理念也是很先进的。 王总,应大胆一点,放开刀片电池,让全市场享受刀片电池的安全性,那么,单是锂电池公司这一块,也能有3000-5000 亿市值。 新能源车,重点发展家用与客车,其中客车,可以作为核心竞争力,这是特斯拉等公司所不具备的,市值也可以2000-5000亿。 其他的业务,还是交给职业经理人来打理。 王总的精力,还是聚焦能车和锂电池,至于传统车,还是放弃吧,虽然短时间会有阵痛,但是战术上的割肉,会大大促进战略上转型升级的成功。 鱼和熊掌不可兼得,没有放弃传统车的丰田大众,扭扭捏捏搞电动车,迟早要被蔚来等新势力干趴下,还不要特斯拉出马。 说了这么多,无非是说,宁德时代和隆基主业清晰,未来确定性更强,持有十年没有压力。 比亚迪,当然也可以,但是要成为龙头,还是需要做一些选择的。 作者:壳聚糖r99原文链接:https://xueqiu.com/5094150559/169696212 转载请注明:www.51xianjinliu.com » 宁德隆基比亚迪新能源三剑客会与时代共成长十年 喜欢 (0)or分享 (0)